Birjadan tashqari bozor va makroiqtisodiy muhitda bankning defolt xavfi

Birjadan tashqari bozor - ayniqsa, makroiqtisodiy darajada banklar faoliyatining mas'uliyatli segmentidir. Naqd pul bozorida bo'lgani kabi, bu murakkab ko'p faktorli tuzilish bo'lib, unda to'lovga layoqatlilik xavfi juda yuqori. Jahon amaliyotida bank aktivlarining nominal qiymatiga ega bo'lgan mavjud nomutanosibliklarni modellashtirish va o'rganish vaqtida likvidlilik ehtimolini baholashda aktivlar portfoli tezligi keng tarqalgan bo'lib foydalanilmoqda, bu esa aktiv qiymat usuli sifatida ma'lum. Bundan tashqari, maksimal ehtimollik yondashuvi ham qo'llanilishi mumkin.

Birjadan tashqari bozor va uning funktsiyalari, bunday holatlarning yillik ehtimolligini aniqlash uchun quyidagi ma'lumotlarni talab qiladi:

1. Qidiruv davrida har bir kalendar yil boshida faoliyat ko'rsatuvchi tijorat banklarining soni;

2. Taqsimlangan banklar soni, ular tijorat bankini tugatish bo'yicha yuqori organlarning qaroriga asosan tugatishni, keyinchalik tugatilganligi munosabati bilan litsenziyani to'xtatib turish yoki bekor qilishni, shuningdek, bankni bankrot deb e'lon qilish uchun da'vo arizasini berish bilan tavsiflanadi.

T-ti davrida tijorat banklarining amaldagi stavkasini hisoblash normativlar soniga teng bo'lgan qiymatlar soniga teng bo'ladi va quyidagi formula bo'yicha aniqlanadi:

(Do-1) P (Not (Nt-1)) / 2 "Not (Nt-1) P. 106L,

Qaerda: p2av - tizimning istalgan tijorat bankining yillik to'lov ehtimolligi. Shu bilan birga, biz tizimning tijorat banklari faoliyatining ichki va tashqi omillarining ta'sirini yo'q qilamiz va faqat defolt haqiqati xarakterli bo'lgan banklar sonini aks etadigan omil ta'sirini hisobga olamiz; Dt - tanlangan vaqt t uchun standart holatga tayinlangan tizim elementlarining soni; Nt - tanlangan davr mobaynida amaldagi banklarning soni; T - bir taqvim yiliga teng bo'lgan vaqt oralig'i.

Rezolyutsiyaning yillik ehtimoli makroiqtisodiy muhitning ( indikator yoki korporativ qimmatli qog'ozlar bozori assotsiatsiyasi ) tanlangan indikatorlari bilan solishtirilishi kerak. Bunday qaramlikning mavjudligi tijorat banklari yopilishi va bunday sharoitda yuz beradigan o'zgarishlar o'rtasidagi bog'liqlik mavjudligini ko'rsatadigan gipotezaning guvohi bo'lib xizmat qiladi, so'ngra tuzilgan chiziqli regression tenglamalari asosida tanlangan makroiqtisodiy ko'rsatkichlardagi o'zgarishlarni prognoz qilish va tugatilgan tijorat banklarining sonini o'zgartirishi mumkin bo'ladi.

Davolanishning yillik ehtimoli va makroiqtisodiy muhit o'rtasidagi korrelyatsiya darajasi intervalda yoki -1 dan +1 ga kelsa , korrelyatsiya koeffitsientini belgilaydi, keyin ikkita diskret ma'lumotlar to'plamining lineer regressiya munosabati haqida gapirish mumkin.

Davlatning makroiqtisodiy muhitini son-sanoqsiz ko'rsatkichlar bilan ifodalash mumkin, ammo hozirgi vaqtda biz faqatgina ularning reaktsiyasiga bog'liq bo'lgan lineer regressiya tajribaning tozaligi uchun yillik ehtimollik darajasiga bog'liqligini tekshirish mumkin. Shuni ta'kidlash kerakki, iqtisodiy ko'rsatkichlarning aksariyati yillik majburiyatlarning yillik ehtimoli bo'yicha korrelyatsiya bog'liqligiga ega bo'lishi mumkin, biroq yuqorida aytib o'tilgan bozor bunday qaramlikning funktsional emasligi va shuning uchun uning mavjudligi sub'ektiv bo'lishi mumkinligi bilan ajralib turadi.

Ushbu tahlil biz ko'rsatadigan indikatorning yillik makroiqtisodiy ehtimoli va makroiqtisodiy muhit kabi indikator bilan aniq sabab-ta'sir aloqasi mavjudligini ta'kidlashga imkon beradi. Shunday qilib, tijorat banklarining yopilishi boshqa mamlakatlarning kredit tashkilotlari tomonidan joylashtirilgan valyuta mablag'larining qisqarishi bilan bog'liq bo'lib, bu investitsiya holatiga salbiy ta'sir ko'rsatmoqda va hukumatning aniq ichki krediti o'sishiga olib keladi.